L'argent illicite ne reste ni sur une seule chaîne, ni dans une seule monnaie, ni à l'intérieur des règles déclaratives d'une seule juridiction.
Chainalysis constitue la capacité publiée la plus forte pour tracer des fonds sur les chaînes de blocs publiques et Feedzai est une plateforme sérieuse de surveillance en monnaie fiduciaire. Les deux excellent dans leur couloir. Le traçage inter-réseaux et transfrontalier se situe entre les couloirs.
Nos travaux sur la criminalité financière viennent de l'équipe qui défend déjà des systèmes portant des milliards de comptes : le traçage repose donc sur une expérience de réseaux de paiement en service plutôt que sur des données achetées à la plateforme d'un tiers. Ils sont conduits pour des régulateurs, des services d'enquête et les établissements qu'ils supervisent.
Côte à côte
| Caractéristique | Représenté par UnstratRenseignement sur la criminalité financière | ChainalysisChainalysis Reactor1États-Unis | FeedzaiAML Transaction Monitoring2Portugal |
|---|---|---|---|
| Domaine tracé12 | Flux illicites à travers les réseaux de paiement et les frontières, inter-réseaux et inter-juridictions | Chaînes de blocs publiques : plus de 27 chaînes et plus de 40 millions d'actifs, avec suivi des fonds à travers plus de 325M de swaps et plus de 300 ponts et échanges décentralisés | Transactions et entités à l'intérieur des systèmes propres à un établissement financier |
| Public visé12 | Régulateurs, services d'enquête et établissements supervisés | Forces de l'ordre, renseignement, autorités de régulation et administrations fiscales, plateformes d'échange, établissements financiers et équipes d'investigation d'entreprise | Équipes de conformité des établissements, avec des rôles définis d'analyste N1 et N2, de contrôle qualité, de responsable, de MLRO et d'intégrateur |
| Adoption et résultats publiés12 | Non publiés | Plus de 1 500 organisations ; plus de 34 Md$ de fonds volés gelés et récupérés | Affirmations relatives uniquement : jusqu'à 50 fois plus de transactions et d'entités traitées, et dépôt de déclaration de soupçon jusqu'à 20 fois plus rapide |
| Preuve pour la justice et l'action répressive12 | Transforme des données de transaction brutes en une chaîne de preuve sur laquelle régulateurs et tribunaux peuvent agir | Indique que les constats sont présentables devant un tribunal et que les résultats constituent une preuve claire et défendable pour les enquêteurs | SAR Manager produit des rapports dans des formats acceptés dans plusieurs juridictions, adossés à une piste d'audit complète |
| Explicabilité des constats12 | Positionnée contre un score en boîte noire fourni par un prestataire étranger ; mécanisme non publié | Non publiée en tant qu'affirmation d'explicabilité de modèle | Explications en boîte blanche générées pour chaque décision, avec un contrôle à quatre yeux exigeant deux approbateurs avant qu'une modification de règle ne prenne effet |
| Technique de détection12 | Non publiée pour ce service pris isolément | Traçage inter-chaînes avec attribution d'entités et tri de portefeuilles assisté par IA sur plus de 30M de portefeuilles non identifiés | Profilage comportemental individuel plutôt que par cohorte, avec seuils dynamiques et hiérarchisation des alertes par apprentissage automatique |
| Intégration avec d'autres outils d'investigation12 | S'intègre à l'ensemble de la suite de cyberdéfense financière | Se connecte à des plateformes d'investigation numérique et d'analyse de liens, dont Cellebrite, Siren et i2 | Non publiée dans le guide de solution |
| Couverture des cryptomonnaies12Si vos dossiers portent majoritairement sur la crypto, Chainalysis est l'acteur en place pour de bonnes raisons, et nous le disons clairement. | Non publiée | Le cœur du produit : traçage inter-chaînes incluant mélangeurs, ponts et échanges décentralisés | Non couverte dans ce guide de solution |
| Origine et exposition politique12 | Origine indépendante et non alignée, sans exposition politique à un écosystème de grande puissance | États-Unis (New York) | Portugal |
Les valeurs concurrentes sont citées d'après les documents fournisseurs listés sous Sources, tels que publiés à la date indiquée. Les configurations varient : chaque ligne est un point de départ d'évaluation, non un résultat d'essai comparable.
Ce que dit le tableau
L'écart entre la chaîne et la banque, c'est là que va l'argent
Chainalysis suit les fonds sur plus de 27 chaînes de blocs, à travers mélangeurs, ponts et échanges décentralisés, avec de véritables récupérations à son actif. Feedzai observe les transactions et les entités à l'intérieur d'une banque, avec un profilage comportemental individuel et une piste d'approbation documentée. Un enquêteur qui poursuit un réseau de blanchiment réel a besoin du passage de relais entre ces deux mondes : la sortie vers une banque locale, le segment en monnaie mobile, le saut par correspondant qu'aucune des deux plateformes ne voit dans son ensemble. Notre point de départ, ce sont les réseaux de paiement eux-mêmes, là où ce passage de relais est visible.
Qui d'autre voit votre dossier
Une enquête sur la criminalité financière relève de l'État. Elle nomme des suspects avant toute mise en cause, révèle quels établissements sont examinés et expose ce que les autorités savent. Chainalysis est une société américaine détenant des données d'attribution sur une grande partie de l'activité crypto mondiale ; Feedzai est portugaise et relève du régime de l'Union européenne. Ce sont deux fournisseurs légitimes. Savoir si un régulateur national veut voir son matériel d'enquête en cours traité par l'un ou l'autre est une question de souveraineté, et elle doit être tranchée avant l'appel d'offres, pas après la première fuite.
Soyons honnêtes sur les chiffres de cette page
Chainalysis publie des chiffres d'adoption concrets. Feedzai publie des multiples d'amélioration relatifs. Nous ne publions ni les uns ni les autres, parce que ce service est plus récent que nos travaux de plateforme et que nous n'inventerons pas une statistique de récupération. Ce que nous pouvons attester, c'est le pedigree : la même équipe défend en production des plateformes de paiement et financières portant des milliards de comptes, ce qui n'est pas la même chose qu'un historique de dossiers et ne doit pas être présenté comme tel.
Questions posées par les acheteurs
Quelle est la meilleure alternative à Chainalysis Reactor pour une cellule nationale de renseignement financier ?
Pour le traçage purement en chaîne, il n'existe pas de substitut évident, et prétendre le contraire vous ferait perdre du temps : Reactor couvre plus de 27 chaînes de blocs, plus de 40 millions d'actifs et plus de 325M de swaps, et Chainalysis cite plus de 34 Md$ de fonds volés gelés et récupérés auprès de plus de 1 500 organisations. Là où une cellule nationale a besoin d'autre chose, c'est du côté fiduciaire et des réseaux de paiement, en transfrontalier et entre établissements, avec l'assurance que le matériel d'enquête en cours n'est pas traité par un fournisseur redevable envers un autre gouvernement. C'est notre part du problème.
Comment trace-t-on le blanchiment d'argent à travers les frontières et les réseaux de paiement ?
En partant des réseaux plutôt que des registres d'un seul établissement. La surveillance côté banque, que Feedzai réalise bien avec le profilage comportemental individuel et des seuils dynamiques, vous montre la vue d'un seul participant. L'analyse de chaîne vous montre le segment en chaîne. Le traçage inter-réseaux relie les sauts par correspondant, les segments en monnaie mobile et les sorties en une chaîne de preuve qu'un tribunal peut suivre. Nous ne publions pas encore de chiffres de couverture à ce sujet, et il est légitime de nous y pousser.
Une preuve de criminalité financière issue d'une plateforme analytique tiendra-t-elle devant un tribunal ?
Cela dépend de la chaîne de conservation et de la capacité d'un témoin humain à expliquer le raisonnement. Chainalysis indique que ses constats sont présentables devant un tribunal. Feedzai bâtit des rapports aux formats des juridictions sur une piste d'audit complète, avec approbation à deux personnes pour les modifications de règles. Notre approche consiste à produire une chaîne de preuve sur laquelle régulateurs et tribunaux peuvent agir, plutôt qu'un score sans démonstration. Lors de l'évaluation, prenez un dossier clos et demandez à voir toute la piste d'audit.
Faut-il des outils distincts pour la crypto et pour la LBC traditionnelle ?
Aujourd'hui, le plus souvent oui, et les documents des fournisseurs le montrent : Chainalysis ne couvre pas la surveillance des transactions bancaires et le guide LBC de Feedzai ne couvre pas les chaînes de blocs. La réponse pratique consiste à acheter l'outil spécialisé pour la part dominante de vos dossiers, puis à s'assurer que quelqu'un porte la jonction entre les deux. C'est à cette jonction que le réseau de blanchiment devient réellement visible, et c'est la partie que la plupart des programmes laissent sans financement.
Sources
- 1. Chainalysis, Chainalysis Reactor (product page)Récupéré le: 2026-07-31 · HTML only. Source of the 1,500+ organisations, $34B+ recovered, 27+ blockchains, 40 million+ assets, 325M+ swaps and 300+ bridges and DEXs figures.
- 2. Feedzai, AML Transaction Monitoring (solution guide, 2024) (copie conservée sur ce site)Récupéré le: 2026-07-31 · Behavioural profiling, dynamic thresholds, whitebox explanations, 4-eyes rule control, SAR Manager and the published efficiency claims.